摘 要：美國(guó)國(guó)內(nèi)石油和天然氣產(chǎn)量持續(xù)大幅增長(zhǎng)，北美市場(chǎng)的原油供需基本面將發(fā)生供大于需的逆轉(zhuǎn)，美國(guó)國(guó)內(nèi)石油生產(chǎn)商正考慮開(kāi)辟全球市場(chǎng)，并呼吁政府取消美國(guó)原油出口禁令。1975年，因阿拉伯石油禁運(yùn)，美國(guó)政府通過(guò)一系列法案，一般性地禁止美國(guó)原油出口。隨著北美原油產(chǎn)量的上升，美國(guó)放松原油出口管制將成為一個(gè)趨勢(shì)，但過(guò)程將審慎而漫長(zhǎng)。預(yù)計(jì)本屆美國(guó)政府不會(huì)就原油出口禁令做立法性變更，但會(huì)在現(xiàn)行法律框架下通過(guò)一些形式來(lái)放寬許可批準(zhǔn)條件。中國(guó)石油企業(yè)參與美國(guó)原油出口到中國(guó)的運(yùn)作，將為中國(guó)能源安全供應(yīng)提供一條途徑，也將為中國(guó)在國(guó)際市場(chǎng)上同其他生產(chǎn)商對(duì)話增加籌碼。

關(guān)鍵詞：美國(guó) 原油出口 出口禁令

美國(guó)國(guó)內(nèi)石油和天然氣產(chǎn)量持續(xù)大幅增長(zhǎng)正在改變美國(guó)的能源格局，給美國(guó)帶來(lái)廣泛的經(jīng)濟(jì)、安全和地緣政治影響力。2013年美國(guó)原油產(chǎn)量達(dá)25年高點(diǎn)，在凈進(jìn)口量和消費(fèi)量相對(duì)減少的情況下，許多美國(guó)國(guó)內(nèi)石油生產(chǎn)企業(yè)正在考慮開(kāi)辟全球市場(chǎng)，并呼吁政府取消美國(guó)原油出口禁令。

一、美國(guó)原油生產(chǎn)、加工和進(jìn)出口現(xiàn)狀及前瞻

1.美國(guó)原油生產(chǎn)、加工、進(jìn)出口現(xiàn)狀

根據(jù)美國(guó)能源部過(guò)去5年的數(shù)據(jù)（包括生產(chǎn)、煉廠原油供應(yīng)、按國(guó)別出口、進(jìn)口、戰(zhàn)略石油儲(chǔ)備變化等），美國(guó)國(guó)內(nèi)原油產(chǎn)量在過(guò)去5年增長(zhǎng)了65%，原油進(jìn)口下降了32%（見(jiàn)表1）。美國(guó)能源信息署（EIA）2014年3月的報(bào)告顯示，美國(guó)國(guó)內(nèi)原油產(chǎn)量為819.1萬(wàn)桶/日，進(jìn)口量為726.4萬(wàn)桶/日；煉廠煉制量（常壓蒸餾裝置總進(jìn)油量）1537.6萬(wàn)桶/日，煉制能力約為1793.1萬(wàn)桶/日。成品油方面，EIA數(shù)據(jù)顯示，截至2014年2月28日，美國(guó)成品油進(jìn)口量約為190萬(wàn)桶/日，出口量約為375萬(wàn)桶/日。美國(guó)國(guó)內(nèi)成品油消費(fèi)量在過(guò)去5年基本保持穩(wěn)定，約為1829萬(wàn)桶/日，月度波動(dòng)幅度為4%。

2.美國(guó)各地?zé)拸S的原油適應(yīng)狀況

美國(guó)的主要煉能集中在美國(guó)墨西哥灣（以下簡(jiǎn)稱美灣）和美國(guó)西部，兩地?zé)拸S都比較適合煉制中質(zhì)和重質(zhì)原油，這與歷史上這兩地?zé)拸S主要的原油供應(yīng)來(lái)源有關(guān)系。美國(guó)西部煉廠的原油主要來(lái)自阿拉斯加和加州（也有南美原油），主要是重質(zhì)原油。美灣煉廠的原油主要

來(lái)自中東和加拿大，也有南美，也都是中質(zhì)和重質(zhì)原油。上世紀(jì)中葉以后，美國(guó)本土原油產(chǎn)量下降，由于從中東、加拿大、南美進(jìn)口的原油基本都是中質(zhì)和重質(zhì)原油，當(dāng)時(shí)美國(guó)興起了一陣建設(shè)焦化裂化裝置的熱潮。另外，美國(guó)本土輕質(zhì)低硫油的價(jià)格基準(zhǔn)油是輕質(zhì)路易斯安那低硫原油（LLS），LLS相對(duì)西加拿大精選原油（WCS）和Mars原油的價(jià)格比較高。2010年美國(guó)頁(yè)巖油氣革命以來(lái)，本土原油增量大部分為API度34以上的輕質(zhì)低硫原油，原油品質(zhì)和煉廠裝置不匹配。可見(jiàn)，所謂美國(guó)本土原油產(chǎn)量過(guò)剩，其實(shí)只是輕質(zhì)低硫原油的相對(duì)過(guò)剩，美國(guó)原油市場(chǎng)整體的供需基本面并沒(méi)有出現(xiàn)絕對(duì)過(guò)剩，可供出口的余量其實(shí)很有限。

美國(guó)東北部海岸數(shù)家中小規(guī)模的煉廠加工輕質(zhì)原油，它們沒(méi)有全球產(chǎn)煉銷網(wǎng)絡(luò)，對(duì)本土輕質(zhì)原油的依賴程度比較高。對(duì)美灣和美國(guó)西部的煉廠而言，如果美國(guó)允許輕質(zhì)低硫原油出口，那么，第一，能夠多樣化原油供給。不同品種的原油煉制出的成品油是不同的，多樣化產(chǎn)品有不同的市場(chǎng)和不同的盈利性，多樣化原油供給有利于煉廠根據(jù)市場(chǎng)需求調(diào)整產(chǎn)出。第二，美國(guó)輕質(zhì)低硫原油出口短期內(nèi)可能會(huì)拉升本土油價(jià)（LLS、WTI），但相應(yīng)地，也會(huì)增加國(guó)際市場(chǎng)的供給，從而拉低國(guó)際油價(jià)（布倫特原油價(jià)格等），這對(duì)使用進(jìn)口原油的煉廠有好處。另外，很多公司擁有全球產(chǎn)煉銷體系，成品油收益并不局限于美國(guó)一地。

在美國(guó)政府已經(jīng)發(fā)布的原油出口許可中，很多是美國(guó)產(chǎn)的輕質(zhì)低硫原油出口到加拿大作為稀釋料使用——因?yàn)榧幽么螽a(chǎn)的油砂重油非常粘稠，流動(dòng)性很差，生產(chǎn)商需要從美國(guó)進(jìn)口輕質(zhì)低硫原油，用于稀釋油砂，提高油砂的流動(dòng)性便于輸送加工。

3.未來(lái)北美原油產(chǎn)量預(yù)測(cè)

據(jù)國(guó)際能源署（IEA）2013年10月發(fā)布的報(bào)告[1]預(yù)測(cè)，今后5年，全球新增原油供應(yīng)量的1/3將來(lái)自美國(guó)。由于頁(yè)巖油產(chǎn)量上升，美國(guó)最早將于2015年取代俄羅斯，成為世界最大的非歐佩克產(chǎn)油國(guó)；將在2016年前取代沙特，成為全球最大石油生產(chǎn)國(guó)；到2035年美國(guó)國(guó)內(nèi)能源需求將實(shí)現(xiàn)自給自足。EIA亦在2013年12月發(fā)布的《年度能源展望》[2]中大幅上調(diào)了美國(guó)國(guó)內(nèi)原油產(chǎn)量預(yù)期，預(yù)計(jì)2016年美國(guó)國(guó)內(nèi)原油產(chǎn)量將達(dá)到950萬(wàn)桶/日，接近1970年960萬(wàn)桶/日的歷史最高水平。2020年以后，美國(guó)國(guó)內(nèi)原油產(chǎn)量會(huì)逐漸減少，但在2040年之前都將保持在750萬(wàn)桶/日以上的水平。另一方面，隨著美國(guó)能源消費(fèi)結(jié)構(gòu)中天然氣消費(fèi)比例上升，原油消費(fèi)相對(duì)縮減。與此同時(shí)，加拿大油砂產(chǎn)量亦增長(zhǎng)迅猛，使北美市場(chǎng)原油供給越發(fā)充足。

綜合這些預(yù)測(cè)，未來(lái)北美市場(chǎng)的原油供需基本面將發(fā)生逆轉(zhuǎn)，出現(xiàn)供大于需的局面，北美本土不能消化的原油產(chǎn)量勢(shì)必要出口，在全球?qū)で笫袌?chǎng)。而以中國(guó)和印度為代表的新興市場(chǎng)國(guó)家的原油需求將拉動(dòng)全球總需求穩(wěn)中有升，盡管歐佩克剩余產(chǎn)能回升，美國(guó)原油能否大量出口，仍將對(duì)全球原油市場(chǎng)供需平衡產(chǎn)生顯著影響。美國(guó)原油出口政策進(jìn)行調(diào)整的契機(jī)或已來(lái)臨。

二、美國(guó)原油出口的法律規(guī)定及其對(duì)原油出口的影響

1.美國(guó)現(xiàn)行原油出口規(guī)定范圍

由于上世紀(jì)70年代的阿拉伯石油禁運(yùn)，美國(guó)于1975年通過(guò)《能源政策和節(jié)能法》（EnergyPolicyandConservationAct），該法案以及同時(shí)期頒布的《出口管理法案》（ExportAdministrationAct）和《國(guó)際緊急經(jīng)濟(jì)權(quán)力法案》（InternationalEmergencyEconomicPowersAct）對(duì)美國(guó)原油出口進(jìn)行了一般性的禁止，并規(guī)定特殊情況下的出口例外，授權(quán)美國(guó)總統(tǒng)可根據(jù)國(guó)家利益頒布特別出口許可。

根據(jù)上述法律，目前以下情形可向美國(guó)商務(wù)部下屬的工業(yè)和安全管理局（BIS）提出申請(qǐng)，獲得原油出口許可證：1）阿拉斯加庫(kù)克水域入口地下原油（現(xiàn)已比較罕見(jiàn)）；2）阿拉斯加北坡原油（需經(jīng)阿拉斯加管線（Trans-AlaskaPipeline）運(yùn)輸，限量5萬(wàn)桶/日，需由在美國(guó)注冊(cè)的船舶運(yùn)輸）；3）出口至加拿大僅供其國(guó)內(nèi)消費(fèi)或使用（無(wú)數(shù)量限制）；4）加州某些油田生產(chǎn)的重油（API度20以下；限量2.5萬(wàn)桶/日；限期90天）；5）外國(guó)進(jìn)口原油的再出口（要求未曾和美國(guó)原油混合）；6）與墨西哥及加拿大的原油互換；7）出口換取等價(jià)或價(jià)值更高的原油或成品油回美國(guó)；8）符合國(guó)際協(xié)定的原油出口；9）美國(guó)總統(tǒng)批準(zhǔn)的其他特例。

其中，絕大多數(shù)許可證頒布給對(duì)加拿大的原油出口，其余許可證大多給予外國(guó)進(jìn)口原油的再出口。

2.近年來(lái)許可證頒布情況

美國(guó)原油出口許可證一般有效期為一年或兩年[3]，不可轉(zhuǎn)讓。許可證上注明出口原油用途，例如對(duì)加拿大的出口許可證上會(huì)標(biāo)注“使用或消費(fèi)”。出口的原油必須售往許可證載明的目的地及買(mǎi)家。但許可證并不限制原油的運(yùn)輸方式。

從1975年一般性禁止原油出口到頁(yè)巖油革命導(dǎo)致美國(guó)原油產(chǎn)量大幅增加之前，美國(guó)的原油出口其實(shí)寥寥。近年來(lái)，雖然美國(guó)商務(wù)部對(duì)原油出口許可的管制依舊嚴(yán)格，但許可證頒發(fā)數(shù)量逐年上升[4]：2011年BIS共頒發(fā)許可證45個(gè)；2012年66個(gè)；2013年113個(gè)。據(jù)悉，2014年截至3月底，BIS已收到26個(gè)許可證申請(qǐng)，基本都獲得許可，極少量因?yàn)樯暾?qǐng)材料不完備遭到駁回。

已經(jīng)獲得許可的大部分原油出口至加拿大東岸的煉廠（見(jiàn)表2）。美國(guó)政府允許出口原油到加拿大的原因有二：一是美國(guó)煉油廠尤其是占全美煉油能力一半的美灣地區(qū)煉油裝置，更適合加工來(lái)自加拿大、委內(nèi)瑞拉和沙特的重油，不適合加工國(guó)內(nèi)生產(chǎn)的輕質(zhì)原油。二是根據(jù)美國(guó)法律，美國(guó)國(guó)內(nèi)航線只能使用美國(guó)籍油輪，從得州原油產(chǎn)地到美國(guó)東北部煉油廠，每桶原油的運(yùn)輸成本高達(dá)4.55美元；但從美灣海運(yùn)到加拿大東北岸，屬于國(guó)際航線，可以使用非美國(guó)籍船舶，從得州跨境到加拿大東部煉油廠每桶原油運(yùn)輸成本低于1.5美元。

美國(guó)原油偶爾出口至印度、意大利、新加坡、韓國(guó)以及中國(guó)。2014年BIS頒布了兩份對(duì)英國(guó)出口原油的許可證[5]（總價(jià)值為18億美元），以及兩份對(duì)意大利出口的許可證（總價(jià)值為31.2億美元），目前在審批一份向德國(guó)出口原油的申請(qǐng)（價(jià)值為26億美元）。據(jù)BIS官員稱，目前這些對(duì)歐洲出口的原油并非產(chǎn)自美國(guó)，但BIS沒(méi)有提供再出口的原油來(lái)源，也沒(méi)有說(shuō)明這些交易是否屬于與美國(guó)產(chǎn)原油的互換交易。目前多方消息認(rèn)為，對(duì)歐洲的出口是加拿大原油在美國(guó)的復(fù)出口。

三、對(duì)美國(guó)原油出口解禁的不同意見(jiàn)及立法動(dòng)向

1.美國(guó)國(guó)內(nèi)對(duì)解禁原油出口存在意見(jiàn)分歧

近年來(lái)，隨著美國(guó)本土原油產(chǎn)量的增加，要求原油出口解禁的呼聲越來(lái)越高。支持解禁的一方認(rèn)為，出口禁令是上世紀(jì)70年代特殊環(huán)境的政策遺物，已經(jīng)不再適應(yīng)變化了的原油生產(chǎn)消費(fèi)格局。出口限制打壓了生產(chǎn)商利用高油價(jià)的贏利能力，造成本土原油供應(yīng)過(guò)剩，影響投資者在美勘探開(kāi)采積極性，影響增加就業(yè)，阻撓美國(guó)能源復(fù)興。出口輕質(zhì)原油能優(yōu)化能源配置，增加效率，實(shí)現(xiàn)自由貿(mào)易。

更重要的是，放開(kāi)原油出口有助于提升美國(guó)自產(chǎn)原油價(jià)值，上游生產(chǎn)商及關(guān)聯(lián)煉油商也能從中獲取更多利潤(rùn)。支持方包括美國(guó)石油協(xié)會(huì)，EOG資源公司、大陸資源公司等上游生產(chǎn)商，康菲、馬拉松等獨(dú)立煉油商，埃克森美孚、殼牌等國(guó)際大石油公司。從美國(guó)政界來(lái)看，支持解禁的包括美國(guó)能源部部長(zhǎng)莫尼茲，美國(guó)商會(huì)會(huì)長(zhǎng)托馬斯•多諾霍，以及部分有影響力的參議員。

反對(duì)的一方則認(rèn)為，如果美國(guó)出口更多原油，將極大地鼓勵(lì)開(kāi)采本國(guó)原油，沙特阿拉伯會(huì)減少產(chǎn)量，美國(guó)國(guó)內(nèi)油價(jià)可能短期內(nèi)上升，令美國(guó)消費(fèi)者受損。反對(duì)者包括出口禁令受益團(tuán)體，例如大部分美加煉廠，還有非產(chǎn)油州議員、環(huán)境保護(hù)團(tuán)體、部分民眾。民眾擔(dān)心大量輸出原油將短期推升國(guó)內(nèi)汽油價(jià)格，例如2006年的國(guó)會(huì)研究報(bào)告指出[6]，1996年的阿拉斯加原油出口解禁后，當(dāng)?shù)氐某善酚蛢r(jià)格與全國(guó)平均價(jià)格的差值從5美分?jǐn)U大到15美分，2000年出口停止后，價(jià)格差逐年下降到2002年的7美分。另有一些政客認(rèn)為，美國(guó)還未實(shí)現(xiàn)能源獨(dú)立，現(xiàn)在出口解禁可能危及美國(guó)能源安全。環(huán)保團(tuán)體則認(rèn)為，出口原油最終會(huì)影響可再生能源發(fā)展和節(jié)能減碳的努力。從美國(guó)政界來(lái)看，不愿解禁原油出口的也有一批參眾兩院議員。

除此之外，還有持謹(jǐn)慎態(tài)度的中立團(tuán)體和參議員，希望在全面的分析報(bào)告發(fā)表后再做決定。

2.現(xiàn)行原油出口禁令有松動(dòng)可能

從程序上來(lái)說(shuō)，一般性地解除原油出口禁令需要繁復(fù)的調(diào)查、聽(tīng)證、表決，最后總統(tǒng)與國(guó)會(huì)達(dá)成一致，通過(guò)立法解禁，這個(gè)過(guò)程漫長(zhǎng)且不確定性較大。另外，雖然美灣地區(qū)輕質(zhì)原油供給過(guò)剩，但重質(zhì)原油仍大量依賴進(jìn)口，籠統(tǒng)地說(shuō)“美國(guó)目前原油供給大于需求”并不符合美國(guó)國(guó)內(nèi)不同市場(chǎng)供需不匹配的現(xiàn)狀，而且原油出口對(duì)美國(guó)國(guó)內(nèi)汽油價(jià)格的影響程度還未得到比較精確的研究和測(cè)算。綜合這些因素，很難想象美國(guó)政府能在近兩三年內(nèi)就一般性解禁達(dá)成共識(shí)并通過(guò)立法，但是這不等于美國(guó)政府不會(huì)在現(xiàn)行法律框架下對(duì)原油出口管制予以一定的松綁。

目前有以下幾種可能出現(xiàn)的松動(dòng)情

1）由商務(wù)部出臺(tái)新的政策，根據(jù)原油的不同分類或者不同API度放寬部分出口。由于美國(guó)目前主要是輕質(zhì)原油產(chǎn)量大增導(dǎo)致過(guò)剩，不排除允許特定API度范圍內(nèi)的原油在一定額度/時(shí)間內(nèi)的出口，例如允許出口礦場(chǎng)凝析油，這種情況有可能在近期發(fā)生。

2）向少數(shù)國(guó)家或地區(qū)的出口進(jìn)一步放寬。例如一般性地允許對(duì)自貿(mào)區(qū)國(guó)家的原油出口；或者放寬對(duì)加拿大、墨西哥等國(guó)原油出口；在出口許可審批要求和出口數(shù)量上采取寬松政策，或改審批制為備案制。

3）通過(guò)總統(tǒng)頒布行政命令對(duì)原油出口許可或成品油出口的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行放寬解釋。例如石油或煉化產(chǎn)品的定義、規(guī)格、質(zhì)量等。

4）根據(jù)原油產(chǎn)區(qū)采取不同的出口政策。例如允許得州某些油田生產(chǎn)的原油在一定額度/時(shí)間內(nèi)的出口。

5）對(duì)石油互換交易采取更為寬松、自由的解。

四、對(duì)中國(guó)進(jìn)口美國(guó)原油的有關(guān)建議

隨著北美原油產(chǎn)量的上升，美國(guó)放松原油出口管制將會(huì)是一個(gè)趨勢(shì)。對(duì)此，中國(guó)石油企業(yè)應(yīng)給予足夠重視，可在政府的支持和推動(dòng)下參與美國(guó)原油出口到中國(guó)的運(yùn)作。

1）通過(guò)政府間協(xié)議，使中國(guó)成為獲批的美國(guó)原油出口目的地，并每年獲得一定的出口數(shù)額。

2）通過(guò)互換的形式，將中國(guó)企業(yè)在加拿大生產(chǎn)的原油（或者其他國(guó)家生產(chǎn)的原油）換取美國(guó)出口的原油。

3）在兩國(guó)政府的推動(dòng)下，使美國(guó)阿拉斯加的原油獲批出口到中國(guó)，并允許用非美國(guó)注冊(cè)船舶裝運(yùn)。

然而，由于美國(guó)原油出口解禁過(guò)程將會(huì)審慎而漫長(zhǎng)，預(yù)計(jì)本屆美國(guó)政府不會(huì)對(duì)原油出口禁令做出立法性變更，但可能會(huì)在行政層面放寬特定油品的出口，并對(duì)特定區(qū)域提高許可證頒布數(shù)量，在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)可容許范圍內(nèi)增加原油出口數(shù)量。如果中國(guó)石油企業(yè)能把握住機(jī)會(huì)，這將為中國(guó)的能源供應(yīng)提供一條途徑，也將為中國(guó)在國(guó)際市場(chǎng)上同其他生產(chǎn)商的對(duì)話增加籌碼。