近日，國際能源署（IEA）發布報告《天然氣2017：至2020年的分析和預測》（GAS2017:Analysisandforecastto2022），詳細分析了全球天然氣的供應和貿易發展、基礎設施投資以及截至2022年的需求增長預測情況，評估了可能轉變天然氣市場的主要條件等。

本文特別為讀者整理了報告的主要內容，以供參考。

價格低廉給天然氣一個新的機遇

（1）未來五年天然氣增長速度比石油和煤炭更快。

該報告在新的5年預測中指出，天然氣將以1.6%的速度增長，比2016年預測的1.5%更高。這就意味著，2022年天然氣消費量將從2016年的363bcm（十億立方米）增長到400bcm，這種需求的內在增長動力將主要來自于中國。

（2）工業將是天然氣需求增長的主動力，占預測值的一半。

隨著化學工業中越來越多的使用天然氣（例如，印度、印度尼西亞等國對化肥的強勁需求，以及中國大量小型工業應用中煤被氣替代等），使得工業天然氣需求每年增長近3%。此外，交通運輸用氣也將快速增長。至2022年，將由2016年的120bcm增長到140bcm。此外，主要的發電行業的需求也會繼續擴大，但是以較低的速度進行，每年增加不到1%。在許多成熟市場中，可再生能源的發電量將迅速增加，加上電力需求的適度增長，從而限制了發電市場的需求增長能力。此外，許多依賴進口天然氣的新興市場，特別是沒有碳價格或空氣污染條例不嚴格的市場，天然氣仍舊會受到來自煤炭行業的強烈競爭。

（3）許多國家正在改革天然氣市場，吸引新投資。

許多國家（包括墨西哥、中國和埃及等）正在推進重要的天然氣市場改革，允許更多的私人參與天然氣的供應、運輸和銷售，并引入第三方的天然氣基礎設施。如果能夠嚴格執行，這些改革將使得整個供應鏈獲得更多投資，并產生更加可持續的需求和供應平衡。在中東、北非、拉丁美洲和亞洲許多地區，包括天然氣在內的燃料補貼都在大幅減少，這種做法將使得天然氣與其它燃料之間的競爭壓力變大，但是能夠導致天然氣更有效的消費，并刺激和激勵新的投資。

天然氣在南亞和東亞地區更加穩固

（1）天然氣在亞洲地區擴展迅速，中國天然氣需求增長占全球40%。

在2015年~2016年經濟增長放緩之后，中國的天然氣需求量預計在2022年將增長8.7%，這得益于中國改善空氣質量的政策體系。此外，中國的“十三五”規劃還為天然氣提供了強有力的政策支持，幫助其抵制了來自煤炭行業的競爭，替代了發電、家庭供暖和工業領域，如紡織、食品和其它類型制造業中煤炭的使用，從而大幅提升了中國天然氣的使用量。至2022年，消費量將達340bcm，其中將有140bcm來自進口，比2016年約70bcm的進口量高出1倍。

（2）印度天然氣需求將領跑亞洲其它地區。

目前，天然氣約占印度一次能源需求的5%，從而為擴大天然氣的增長留下了充足的空間。強勁的經濟增長帶動了以提供原料為主導的天然氣發電需求的增長。預計2022年，印度天然氣需求將從2016年的55bcm增長至80bcm。此外，南亞其它國家，特別是巴基斯坦和孟加拉國也表現出強勁的增長勢頭，這個增長主要受到更便宜的液化天然氣價格以及電力、工業用氣增加的支撐。

（3）中東和非洲資源豐富的地區對當地天然氣需求強勁。

中東天然氣消費每年以2.4%的增長速度增加，至2022年將達到540bcm。隨著地區經濟增長和多樣化，電力部門的需求增長也相對強勁。非洲天然氣消費量增長更快，達到每年3.1%，總量為150bcm。埃及、阿爾及利亞和尼日利亞是推動高消費的主要國家。拉丁美洲年度需求增長為1.3%，俄羅斯、東歐及中亞地區的消費前景將依然持平。

發達國家天然氣市場正在飽和，但是美國消費需求仍在增長（1）美國仍將是世界上最大的天然氣消費國。

美國發電向煤層氣轉換是天然氣需求增長的主要驅動因素。預計2022年，北美地區的整體需求量將超過1000bcm，是全球天然氣消費量的1/4。

（2）歐洲天然氣需求將保持平穩。

由于天然氣價格下降，煤電廠退出，使得歐洲天然氣需求量將有所上升，但是到2022年預計將保持平穩。自2010年連續下降4年以來，歐洲需求量在2016年連續2年保持上升。天然氣價格低廉，煤炭價格上漲，法國煤電廠退出和核電廠停機等因素共同推動了天然氣發電需求。在英國，碳價格上漲促使2015年~2016年電力部門天然氣需求量增長了8bcm。預計，由于電力行業需求增長有限、可再生能源持續上漲、歐洲工業產出增長乏力等因素，電力行業天然氣需求增長將受到限制。

（3）日本和韓國的天然氣消費預計會出現下降。

2016年，日本和韓國消耗了全球液化天然氣（LNG）交易的45%。在日本大地震和韓國核電廠的安全問題后，天然氣使用量有所增加，但是在整個預測期內，日本和韓國天然氣的需求預計將會下降。但是，由于兩者在核電領域的政策不確定性很大，導致天然氣使用量也有不確定性。

頁巖氣革命使得美國全球供應領先

（1）美國天然氣產量將占未來全球產量增長的40%。

美國是世界上最大的天然氣生產國，未來5年的產量將比任何國家都高出很多。在預測前景中，美國天然氣產量將每年增長2.9%，直到140bcm/年。截至2022年，美國將生產約890bcm的天然氣，占全球天然氣生產總量的22%。雖然工業需求增長導致美國國內對天然氣需求的增長，但是仍有一半以上的生產將轉換為液化天然氣出口，預計美國將繼續超越澳大利亞和卡塔爾，在液化天然氣出口國中占據全球領導地位。

（2）中東地區天然氣生產增長明顯，俄羅斯天然氣生產增長速度緩慢。

隨著電力和工業部門需求的不斷增長，2022年中東地區的產量將增長至650bcm。預計一半將來自于伊朗。俄羅斯是美國之后的第二大天然氣生產國，在亞馬爾半島的利用量很少，但是其天然氣產量只能以平均1.5%的速度增長。隨著國內市場需求和歐洲市場的停滯不前，俄羅斯增長的機會將主要來自于液化天然氣，通過在亞馬爾半島的新項目，將天然氣輸送到中國。

（3）中國將成為世界第四大天然氣生產國。

根據預測，至2022年中國天然氣產量每年將增長約65bcm，達到200bcm，同比增長6.6%，使得中國成為第四大天然氣生產國。但是，開采中的地質問題也帶來了中國國內生產的不確定性，中國公司正在加緊應對難產地區天然氣的勘探和生產活動。

全球液化天然氣貿易正在增長

（1）液化天然氣貿易流量的數量和多樣性正在迅速增加。

預計，至2020年全球液化氣天然氣將達160bcm，而且隨著這種額外的天然氣進入本身已經供應充足的市場，特別是隨著一些大型傳統的液化天然氣進口國（如日本）的需求不斷下降，將導致液化天然氣價格相對較低，促使出口商必須努力開拓新的市場。液化天然氣進口國家的數量從2005年的15個增長到如今的39個。液化天然氣的增長還得益于更多的使用復式儲存和再氣化裝置，并吸收了市場上的一些剩余氣體，預計到2022年將有8個國家繼續增加天然氣進口設施。

（2）充足的液化天然氣供應，有利于對傳統的天然氣定價和營銷方式施加壓力。

石油供應過剩和石油價格下滑已經降低了多油地區的天然氣價格。截至2013年，區域之間的價格差異也大幅收窄。競爭激烈的國際供應環境也放松了對長遠天然氣貿易的一些定價和合約剛性。美國出口的擴張也將進一步加劇，這也將增加液化天然氣貿易的流動性和靈活性。

（3）管道貿易繼續增長，但在許多市場競爭激烈。

近年來，美國和墨西哥之間的管道貿易迅速擴大，盡管有液化天然氣，但是歐洲的供應鏈在2016年仍然占有一席之地。由于俄羅斯、挪威和阿爾及利亞確保其對歐洲供應戰略穩定，導致歐洲的液化天然氣進口量幾乎沒有變化。預計2個新的天然氣貿易線路將在未來5年內開始運作：通過TANAP和TAP管道擴大阿塞拜疆、土耳其和歐洲主要市場的聯系，中俄之間的西伯利亞管道也將可能成為未來全球天然氣貿易的主要動力。

（4）天然氣安全的長期風險可能來自于新的天然氣供應基礎設施投資不足。

短期內正常供應的市場價格下行壓力阻礙了液化天然氣上游新的投資。2016年，只有2個新的最終投資決策（FID）被用來擴大現有的或者建立新的液化天然氣設施，但至2017年僅有1個被采用。如果新的天然氣供應投資繼續掙扎前行，至2022年天然氣市場或許會有硬著陸的風險。