近10年，中國的煤化工產(chǎn)業(yè)始終矛盾地發(fā)展著——國家先鼓勵，后限制;國家限制時，地方強力推動;當爭論各方好不容易達成共識時，環(huán)保壓力、美國頁巖氣革命以及中東石油化工崛起帶來的沖擊與擔憂，又使煤化工的前景變得撲朔迷離。在這種情況下，人們比以往任何時候都更渴望了解煤化工的前途和命運，更渴望厘清哪類煤化工項目具備投資價值、哪些煤化工項目可能會成為明日黃花。今天，我們就從政策、技術(shù)、市場幾個方面對上述問題加以分析。

大規(guī)模發(fā)展?

國家并不鼓勵

2013年3月以來，沉寂了多年的煤化工項目審批工作悄然啟動。據(jù)不完全統(tǒng)計，一年來，已經(jīng)有包括中海油山西大同40億立方米/年、中電投新疆霍城60億立方米/年等15個煤制天然氣項目，中石化貴州織金60萬噸/年SMTO、中煤集團陜西榆林60萬噸/年DMTO等6個煤制烯烴項目，以及潞安集團150萬噸/年、伊泰集團200萬噸/年2個煤間接制油等23個新型煤化工項目獲得國家發(fā)改委“路條”，另有包括神華寧煤400萬噸/年煤間接制油在內(nèi)的數(shù)個新型煤化工項目獲得了國家發(fā)改委的最終核準。

眾多項目密集被放行，令業(yè)內(nèi)興奮不已，不少人甚至認為，禁限多年的煤化工項目審批終于開閘放水了，煤化工將在政策支持下迎來發(fā)展黃金期。但有專家提醒，業(yè)內(nèi)的臆測顯然有些一廂情愿，國家政策其實并未對煤化工松綁。

“國家對煤化工的發(fā)展至今依然延續(xù)著從嚴控制的態(tài)度，即便是業(yè)界寄予厚望的新型煤化工，國家也只是鼓勵技術(shù)開發(fā)和升級示范，并不鼓勵大規(guī)模產(chǎn)業(yè)化發(fā)展。”石油和化學工業(yè)規(guī)劃院院長助理、能源化工處處長李志堅這樣表示。

李志堅的話看似給煤化工潑冷水，實則道出了實情。仔細梳理近10年來國家有關(guān)煤化工的產(chǎn)業(yè)政策就不難發(fā)現(xiàn)，國家層面不僅未對煤化工管制放松，而且愈收愈緊。

2005年6月7日，《國務院關(guān)于促進煤炭工業(yè)健康發(fā)展的若干意見》，要求發(fā)改委要制定規(guī)劃，完善政策，組織建設(shè)示范工程，穩(wěn)步實施煤炭液化、氣化工程。

2006年2月9日，《國家中長期科技發(fā)展規(guī)劃綱要》則明確，潔凈煤技術(shù)和煤炭綜合利用等計劃將得到科技部重點支持和推廣。

2006年7月7日，國家發(fā)改委發(fā)布《關(guān)于加強煤化工項目建設(shè)管理，促進產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展的通知》，要求加快焦炭和電石行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，積極采用先進煤氣化技術(shù)改造以間歇氣化技術(shù)為主的化肥行業(yè)，推動產(chǎn)業(yè)發(fā)展和技術(shù)升級。

如果說，上述政策在限制傳統(tǒng)煤化工的同時，對現(xiàn)代新型煤化工還比較寬容和鼓勵的話，那么，2008年以后，國家則明顯收緊了對新型煤化工的管制。

2008年9月4日，國家發(fā)改委下發(fā)《關(guān)于加強煤制油項目管理有關(guān)問題的通知》，要求除神華集團在內(nèi)蒙古和寧夏的兩個示范項目外，其他煤制油項目一律叫停。

2009年5月18日，國務院辦公廳下發(fā)《石化產(chǎn)業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃》指出，今后3年停止審批單純擴大產(chǎn)能的焦炭、電石等煤化工項目，原則上不再安排新的煤化工試點項目。

2011年3月23日，國家發(fā)改委下發(fā)《關(guān)于規(guī)范煤化工產(chǎn)業(yè)有序發(fā)展的通知》，要求在國家相關(guān)規(guī)劃出臺之前，暫停審批單純擴大產(chǎn)能的焦炭、電石項目;禁止建設(shè)不符合準入條件的焦炭、電石項目;加快淘汰焦炭、電石落后產(chǎn)能。在新的核準目錄出臺之前，禁止建設(shè)年產(chǎn)50萬噸及以下煤經(jīng)甲醇制烯烴項目、年產(chǎn)100萬噸及以下煤制甲醇項目、年產(chǎn)100萬噸及以下煤制二甲醚項目、年產(chǎn)100萬噸及以下煤制油項目、年產(chǎn)20億立方米及以下煤制天然氣項目、年產(chǎn)20萬噸及以下煤制乙二醇項目。上述標準以上的大型煤炭加工轉(zhuǎn)化項目，須報經(jīng)國家發(fā)改委核準。

由于項目審批權(quán)統(tǒng)一上繳至國家發(fā)改委，以致眾多此前擬化整為零獲批的煤化工項目，不得不爭先恐后地往《煤炭深加工示范項目規(guī)劃》中擠，因為只有進入這個規(guī)劃，才有望得到國家發(fā)改委核準。然而，這個已經(jīng)通過國家發(fā)改委主任辦公會審議、原計劃于2012年年底發(fā)布的《煤炭深加工示范項目規(guī)劃》，時至今日也未見發(fā)布。

即便如此，業(yè)內(nèi)對煤化工的熱情依然未減。有專家和媒體在宣稱“國家鼓勵五大新型煤化工發(fā)展”的同時還表示，隨著《國家能源發(fā)展“十二五”規(guī)劃》、《“十二五”國家自主創(chuàng)新能力重點建設(shè)規(guī)劃》等政策文件的公布，現(xiàn)代煤化工獲得了政策上的支持與鼓勵。然而，仔細核實后，這一說法并不靠譜。

2013年1月1日發(fā)布的《國家能源發(fā)展“十二五”規(guī)劃》，除用較大篇幅要求加快常規(guī)油氣勘探開發(fā)，大力開發(fā)非常規(guī)天然氣資源外，對煤化工進行了這樣的描述：總結(jié)現(xiàn)有煤炭深加工示范項目經(jīng)驗，按照能量梯級利用、節(jié)水降耗、綠色低碳等要求，完善核心技術(shù)和工藝路線，穩(wěn)步開展升級示范。

2013年1月15日發(fā)布的《“十二五”國家自主創(chuàng)新能力重點建設(shè)規(guī)劃》，則根本未提及煤化工。

也就是說，2008年至2013年5月期間，國家沒有出臺任何鼓勵和支持大規(guī)模發(fā)展煤化工的政策。即便被業(yè)內(nèi)譽為對發(fā)展煤化工“明確支持”的《大氣污染防治行動計劃》，也只溫和地提到：“要加快調(diào)整能源結(jié)構(gòu)，加大天然氣、煤制甲烷等清潔能源供應。”

2014年1月13日，國家能源局局長吳新雄在2014年全國能源會議上明確表態(tài)：“按照最嚴格的能效和環(huán)保標準，積極穩(wěn)妥地推進煤制氣、煤制油產(chǎn)業(yè)化示范，鼓勵煤分質(zhì)利用，促進自主技術(shù)研發(fā)應用和裝備國產(chǎn)化。”

至此，國家對煤化工的態(tài)度已經(jīng)明朗，即：堅決遏制傳統(tǒng)煤化工擴張和發(fā)展;積極穩(wěn)妥地開展現(xiàn)代新型煤化工升級示范工程建設(shè)，做好戰(zhàn)略技術(shù)儲備;適度布局并建好煤制天然氣項目;同時也并未表態(tài)支持和鼓勵大規(guī)模發(fā)展現(xiàn)代煤化工。

項目前景?

遠沒想的樂觀

國家政策并未支持大規(guī)模發(fā)展煤化工，煤化工項目的效益與市場前景同樣不支持該行業(yè)大干快上。

首先，煤制化肥、焦炭、電石、電石法PVC等傳統(tǒng)煤化工已經(jīng)過了發(fā)展黃金期。

根據(jù)中國煉焦工業(yè)協(xié)會統(tǒng)計，2013年，在我國取消焦炭40%的出口關(guān)稅和配額許可證雙重“利好”刺激下，國內(nèi)焦炭產(chǎn)量和出口量雖然大幅增長，依然有38.87%的焦炭企業(yè)虧損，虧損額達117.7億元。

“今年以來，各地壓縮鋼鐵、電石等高耗能、高污染產(chǎn)業(yè)規(guī)模，焦炭市場供大于求矛盾更加突出，成本倒掛愈發(fā)明顯，焦炭板塊仍在虧損。”陜煤化集團陜焦公司總經(jīng)理李洋林說。

與焦炭市場相仿，“十一五”日子還比較好過的電石行業(yè)，近兩年也在走下坡路。2012年，雖然各地給予電石企業(yè)一定的電價補貼政策，卻依然無法改變電石行業(yè)的困境。受產(chǎn)能過剩、能耗高、成本居高不下等諸多因素影響，這一年，電石行業(yè)幾乎全面虧損。2013年，在需求不振和產(chǎn)能繼續(xù)擴張的情況下，電石價格創(chuàng)近10年新低，行業(yè)虧損面進一步擴大。

市場低迷同樣殃及電石法PVC行業(yè)。2011年以來，電石法PVC價格持續(xù)陰跌，且無有效反彈行情，致行業(yè)全面虧損。

就連近幾年表現(xiàn)較好的煤制化肥市場，2013年也因合成氨、尿素、硝銨價格的大幅下跌導致業(yè)績變臉。中國氮肥工業(yè)協(xié)的統(tǒng)計顯示：2013年，氮肥行業(yè)實現(xiàn)利潤66.4億元，同比驟降51.4%，行業(yè)銷售利潤率僅為2.31%。

“由于2014~2017年，仍將有大量電石、合成氨、尿素、電石法PVC項目投產(chǎn)，而需求難以明顯放大，加劇供大于求矛盾，使相關(guān)企業(yè)的日子愈發(fā)艱難。”陜西省決策咨詢委員會委員胡海峰對傳統(tǒng)煤化工的前景表示擔憂。

其次，現(xiàn)代煤化工并非遍地黃金，一些項目潛在風險不容忽視。

“雖然現(xiàn)代煤化工采用了煤炭清潔利用技術(shù)和多種先進技術(shù)組合，綜合能耗大幅下降，一些產(chǎn)品供需缺口較大，項目前景可期，但這并不意味著現(xiàn)代新型煤化工是遍地黃金，投資什么都能賺錢。”陜西煤業(yè)化工集團黨委書記華煒這樣說道。

比如，目前煤制芳烴僅完成了工業(yè)化中試，未經(jīng)工業(yè)化裝置放大試驗和運行驗證;煤制乙二醇雖然開發(fā)了5～6種不同技術(shù)，有些技術(shù)還通過了工業(yè)化中試驗證，并建成大型工業(yè)化示范裝置，但包括草酸酯加氫催化劑選擇性差、乙二醇產(chǎn)品質(zhì)量穩(wěn)定性差等問題尚未得到根本解決。更為重要的是，隨著中國煤制烯烴、中東乙烷制烯烴和北美頁巖氣凝析液制乙烯規(guī)模的擴大，石腦油制乙烯的比例將逐漸下降，全球乙烯成本中樞和價格中樞將緩慢下移，縮小乙烯法乙二醇與煤制乙二醇的成本差距，甚至使煤制乙二醇的成本優(yōu)勢蕩然無存。因此，華煒建議相關(guān)企業(yè)應特別注意控制投資煤制芳烴及煤制乙二醇的風險。

孰冷孰熱?

方向漸趨明朗

事實上，煤化工孰冷孰熱從近兩年銀行以及地方政府的態(tài)度變化中已經(jīng)有所體現(xiàn)。

由于對傳統(tǒng)煤化工項目預期悲觀，2013年起，包括工行、建行在內(nèi)的幾大銀行，紛紛出臺政策，嚴格控制對煤化工項目信貸。一家商業(yè)銀行在其《2013年度授信政策指南》中特別強調(diào)：應謹慎評估煤制天然氣、煤制烯烴、煤制油、煤制乙二醇等現(xiàn)代煤化工項目的技術(shù)及經(jīng)濟可行性，擇優(yōu)支持國家有關(guān)部門核準建設(shè)的“十二五”煤炭深加工示范項目，從嚴控制煤制化肥、焦炭、電石法PVC等傳統(tǒng)煤化工的信貸投放。對于生產(chǎn)工藝落后、規(guī)模較小的高風險企業(yè)，應加大融資清退力度;對那些項目環(huán)評和用地手續(xù)不齊全、未經(jīng)有關(guān)部門核準、資本金比例不足30%的煤化工項目，不得發(fā)放貸款;對借款人或項目控股股東信用等級未達到AA-及以上、項目控股股東未提供連帶擔保、項目技術(shù)成本無明顯優(yōu)勢、項目規(guī)模未達到國家規(guī)定的規(guī)模標準、無30年以上穩(wěn)定煤炭供應的煤化工項目，不予貸款。同時規(guī)定：要從嚴控制對煤化工企業(yè)的流動資金貸款。

“原規(guī)劃的二期260萬噸/年焦炭項目已被叫停，我們將把更多財力和物力用于對現(xiàn)有裝置節(jié)能改造、延長產(chǎn)業(yè)鏈和發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟上。”陜煤化集團黃陵礦業(yè)公司總經(jīng)理師永貴說。

而據(jù)了解，渭化集團45/80化肥擴能計劃、酸酸聯(lián)產(chǎn)醋酐項目建設(shè)計劃，現(xiàn)已經(jīng)被10萬噸/年乙二醇項目建設(shè)計劃替代。2007~2011年，曾經(jīng)高調(diào)進軍煤化工領(lǐng)域的聯(lián)想集團，正在陸續(xù)撤離煤化工市場;一度宣稱要持續(xù)大幅擴大煤制尿素產(chǎn)能的某央企，去年以來大幅壓縮了對傳統(tǒng)化肥項目的投入，把更多資金投入到新疆伊犁和陜西榆林等煤制烯烴項目建設(shè)上。

不僅銀行對煤化工項目無情翻臉，就連此前充當煤化工建設(shè)主推手的地方政府，對煤化工的態(tài)度也發(fā)生了微妙變化。

2011年前后，幾大主要煤炭凈調(diào)出省區(qū)均發(fā)布了宏偉得令人咋舌的煤化工產(chǎn)業(yè)發(fā)展“十二五”規(guī)劃。其中，新疆計劃“十二五”期間，投資8773億元，新增煤制尿素260萬噸、煤制二甲醚80萬噸、煤制天然氣1000億立方米、煤制烯烴100萬噸、煤制乙二醇100萬噸、煤焦化800萬噸年生產(chǎn)能力;山西省擬投資8000億元，形成540萬噸煤制油、100萬噸甲醇制清潔燃料、340萬噸煤制烯烴、150億立方米煤制天然氣、100萬噸乙二醇、1000萬噸尿素、300萬噸焦油加工、100萬噸粗苯加工年生產(chǎn)能力;陜西省擬投資5557億元，建設(shè)27個現(xiàn)代煤化工項目，形成4200萬噸甲醇、1000萬噸煤制烯烴、1500萬噸煤制油年生產(chǎn)能力;內(nèi)蒙古計劃投資4000多億元，新增876萬噸煤制油、300億立方米煤制氣、480萬噸二甲醚、180萬噸乙二醇、100萬噸煤制烯烴年生產(chǎn)能力;貴州省擬投資1000多億元，建設(shè)畢節(jié)、六興、黔北3大煤化工基地，新增400萬噸煤制合成氨、300萬噸醇醚、140萬噸煤制烯烴、70萬噸乙二醇、150萬噸電石、80萬噸PVC、100萬噸燒堿、1000萬噸焦炭、100萬噸焦油深加工年生產(chǎn)能力。

而在今年召開的2014年地方兩會上，上述規(guī)模被明顯壓縮和調(diào)整。比如山西省要求，嚴禁上馬焦化等新增產(chǎn)能過剩項目。內(nèi)蒙古強調(diào)：要突出抓好能源、化工基地重大項目開工建設(shè)，規(guī)模化、鏈條化、集群化承接產(chǎn)業(yè)鏈轉(zhuǎn)移，力爭新開工建設(shè)煤制油450萬噸、煤制烯烴220萬噸、煤制氣200億立方米等項目，不再提及煤制二甲醚項目。陜西省明確：在加快中煤榆橫烯烴、陜煤蒲城煤制烯烴示范等項目建設(shè)的同時，構(gòu)建從煤油氣開采到精細化工的完整產(chǎn)業(yè)鏈。貴州省要求嚴格控制煤制化肥、焦炭、電石、PVC等傳統(tǒng)煤化工項目規(guī)模，不再支持上馬能耗高、效益差的傳統(tǒng)煤化工項目。新疆提出，要加快石油石化、有色、裝備制造等8個千億元產(chǎn)業(yè)發(fā)展，推進產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級;以推進中石油“新疆大慶”計劃和中石化西部大油田計劃為契機，加快石油石化及下游產(chǎn)品精深加工業(yè)發(fā)展，謀劃實施地方主導自主開發(fā)大型油氣項目;加快煤層氣、頁巖氣等非常規(guī)能源勘察開發(fā)，啟動準東煤制氣項目、新粵浙管線建設(shè)，加快現(xiàn)代煤化工產(chǎn)業(yè)發(fā)展。

“從地方兩會傳遞的信息不難看出，地方政府對煤化工項目的態(tài)度已經(jīng)由普遍狂熱到區(qū)別對待。其中，煤制天然氣、煤制烯烴、煤制油等新型煤化工和精細化工項目成為地方政府關(guān)注與支持的重點，焦炭、化肥、氯堿等傳統(tǒng)煤化工項目則遭到冷遇并將被遏制。”陜西省社科院經(jīng)濟研究所副所長吳剛這樣分析。

“地方政府的態(tài)度變化符合客觀規(guī)律和市場規(guī)律。”中科合成油工程公司技術(shù)顧問唐宏青這樣評價。他說，2012年，中國天然氣缺口達300億立方米，2013年增至534億立方米，乙烯當量進口量更超過1000萬噸，預計2015年天然氣對外依存度超過35%，2020年石油對外依存度超過60%，均存在較大的市場空間。這表明中短期內(nèi)，投資煤制氣、煤制油、煤制烯烴項目的綜合風險較小，也會帶來較好的經(jīng)濟與社會效益。

中國工程院副院長謝克昌院士表示，新型煤化工產(chǎn)業(yè)有助于國家能源安全戰(zhàn)略的實施，發(fā)展勢頭不可阻擋。隨著技術(shù)的進步和成本的下降，新型煤化工的活力將大大增強，前景持續(xù)向好，國家與地方政府理應區(qū)別對待，擇機穩(wěn)妥推動。

華煒則冷靜地表示，雖然一些新型煤化工項目具備較好的前景，但仍需通過煤分質(zhì)利用，才能最大限度地提高資源利用率，降低綜合成本，提高項目收益。

他說，從長遠看，無論傳統(tǒng)煤化工還是現(xiàn)代煤化工，都將受到二氧化碳排放、水資源短缺制約，甚至可能遭遇頁巖氣、煤層氣，尤其可燃冰規(guī)模化開發(fā)的挑戰(zhàn)。為最大限度地規(guī)避風險，無論煤制烯烴、煤制天然氣，還是煤制油項目，都應借助煤的分質(zhì)利用，先抽提煤焦油等煤中輕質(zhì)易揮發(fā)組分，對其進行深加工，生產(chǎn)“三苯”、酚、蒽、吡啶、碳纖維及清潔燃料油等高附加值精細化工產(chǎn)品，再用提取了煤焦油等輕質(zhì)易揮發(fā)組分的焦炭(焦粉)進行發(fā)電或造氣，生產(chǎn)電力及其他化工產(chǎn)品，這樣才能實現(xiàn)煤炭分質(zhì)分級高效清潔利用和物盡其用，大幅提升資源利用水平和能源效率，降低項目成本，提升項目綜合效益和產(chǎn)品市場競爭力，促進煤化工產(chǎn)業(yè)健康可持續(xù)發(fā)展。